自從去年十一月財政部在現行法令架構下核准了首張「指數連結型保單」後，投資型保險的話題再度引起各界的討論。由於這一類型的商品與一般傳統型的保單之間確實存在著非常大的差異，不論是商品設計、財務投資以及行銷策略等，對國內業者而言都是一大革新。事實上，對保險業的父母官——財政部保險司而言，何嘗不也是一項挑戰？因為只要任何一個環節沒有想到、沒有做好把關的動作，後果可就不堪設想。

相對的，主管機關對於這項商品的任何動向，在在都牽引著業者的商機。究竟財政部對投資型保險商品的施政方針及規劃為何？商品審核的情況又是如何？未來將有哪些因應而生的配套措施？

考察團本月出發

針對投資型保險商品的議題，財政部去年開始便已在委託財團法人保險事業發展中心舉辦的「跨世紀金融人才培訓計劃——保險高階人員研討班」當中，網羅業界高階菁英以及保險事業發展中心的主要人員，分別就「商品精算」、「財務投資與稅賦」及「行銷」等分組研討並做成相關建議，以提供主管機關未來修法及施政的參考。

據保險司表示，目前相關研討已告一段落，建議事項及說明也都有了初步的歸納，而為更深入探討投資型保險商品的特色、實務運作及法令規定，將由副司長魏寶生率團，包括保險司、保險發展中心及業者等代表共十二人，將於今年六月二十三日起前往美國及日本，考察兩國投資型保險商品的發展及規範，以作為將來訂定相關管理辦法及未來發展的參考。

相關修法已在二讀協商中加入

投資型保險商品之所以和國內其他傳統型的保險有很大的差別，原因之一，便是保戶可以選擇投資標的，以享受投資增值的利益並負擔投資風險，相對的，對於這類型商品的投資項目及比例，便不適用現行保險法對一般保險商品資金運用的規範。

因此，投資型商品上路的第一要件，便須針對這幾項差異進行修法。而據保險司透露，在保險法修正條文進行二讀協商時，已將有關保護受益人權益，及投資不受一般帳戶的投資限制等相關條文，納入保險法第一二三條及一四六條第五項；換句話說，一旦這些修正的條文通過後，投資型保險所延伸的受益人權益保護、分離帳戶、資產投資設限等問題，都將迎刃而解。

多張保單已在緊鑼密鼓的審核中

至於業者對於投資型商品送審的情形又是如何？據財政部保險司副司長魏寶生表示，目前已有十五張所謂非傳統的保險商品正在財政部審核中，其中有五張是所謂的利率變動型保單，其餘十張便是設置分離帳戶的投資型保險商品。看來實際上已有許多業者已展開緊鑼密鼓的籌備當中，而保險司的相關人員也都卯足全力的進行審核，據保險司表示預計今年內將核准十件投資型保險商品。

不過，保險司也表示，未來有關投資型商品的審核，很有可能連同資格測驗、教育訓練等共同委由保險事業發展中心辦理，屆時不排除會另聘學者專家進行商品的審核。

為跨業經營佈局

一般人對主管機關的責任都是只增無減的期待，這也是父母官難為的地方，不過儘管如此，在這一連串投資型保險商品的推動當中，似乎不難看出主管單位除了努力的在為保險消費大眾的權益把關，也在為提升保險業者的競爭力用心考量。魏寶生闡述司長沈臨龍在推動投資型保險商品的兩項主要理念就是，增加保戶的投資選擇以及為保險業者跨業經營佈局。

不過，魏寶生也強調，事實上投資型保險商品並不是每一家保險公司都適合做，因為各家公司的金融背景、軟硬體設施及技術等均有出入，所以應該衡量公司政策之後再做決定，而不是一窩蜂的趕流行。另外他也強調，未來審查、推動投資型商品時，將朝——業者是否對資產受益人的權益及本身的清償能力有相當清楚的呈現、費用的計算及揭露是否透明、從業人員招攬時的解說是否正確等強力執行，以確保消費者的權益。另外，魏寶生也呼籲，有心從事投資型商品的業者，最好也應在提供多元化投資工具上努力，以早日達成跨業經營的目標。