一直面臨爭議的投資型保單課稅問題，儘管目前暫無「危機」，但不知何時將「敗部復活」的陰影，至今卻仍舊揮之不去。

投資型保單到底應不應該課稅？在現行法令下，曾經引起學界、業界，甚至財稅金管單位之間不同的見解。至於未來究竟會如何發展？恐怕還很難斷言。

海外所得不需課稅

今年5月又是一年一度的綜所稅結算申報季節。不過，申報才剛開始不久，國內就爆發史無前例的報稅系統烏龍事件。

因為有28家銀行，竟然將目前不必課稅的海外基金投資收益，列為客戶95年度的所得，並且上報到稅捐單位，導致不少納稅人從網路下載所得資料時，意外發現去年度的所得中，竟然包括海外基金收益。

由於目前在國內銷售的投資型保單連結標的，絕大多數都是海外基金，這個消息迅速在網路及保險市場傳開，許多保戶也紛紛打聽投資型保單是否也要「比照辦理」？

雖然這起烏龍事件很快就獲得財稅單位澄清：依現行所得稅法規定，個人的海外所得仍毋須納入綜合所得課稅，所以個人投資海外基金的收益，尚無課稅問題。但銀行委託設計軟體的電腦公司，居然已經新增海外基金收益欄位的事實，卻也讓人忍不住驚覺，財稅單位針對海外基金及投資型保單課稅的腳步，原來不曾停止過！

財政部認為「投資有獲利」就該課稅

事實上，投資型保單課稅爭議，由來已久。

投資型保單在民國91年獲准上市。原本是為了解決傳統型保單利差損的問題，同時讓壽險業者可以推出較具吸引力的保單，降低許多利率低、保費貴傳統型保單乏人問津的壓力。

但業者打著可以節稅的口號，投資型保單在市場上大賣。92年的投資型保單初年度保費收入，就已衝上853億元，93年更倍增為1,546億元，94年則登上2,086億元，去年再躍增為2,522億元。

面對如此龐大的節稅「漏洞」，財政部當然想要積極防堵。新契約保費收入已經逼近傳統壽險保單的投資型保單，於是成為財政部研究課稅的重點標的。

不過，在業者反彈、其他主管機關也有不同見解的情況下，財政部想要對投資型保單課稅，似乎也不容易。

財政部曾經成立「新金融商品稅務處理小組」，有意藉此將投資型保單的所得，納入課稅範圍。

財政部認為，投資型保單雖然名為保險，但除了保險，明明還有投資行為， 而「投資有獲利」，自然就應該課稅。

而投資型保單因大多連結到股票或基金，財政部原本的想法是，這些投資獲利的部分，就應該被視為「財產交易所得」課稅，甚至不排除以發布解釋令或修法的方式處理。

課稅與否 影響投資型保單銷售

不過，面對財政部有意將投資型保單所得納入課稅範圍，壽險業者大多無法認同。

除了絕大多數投資型保單連結的海外基金或國內股票基金，都因為屬於國外所得或證券交易所得，原本就在免稅之外，加上投資型保單的期初管理費用高昂，壽險業者擔心，消費者購買投資型保單的意願，很可能因此一蹶不振。

金管會保險局也曾經跳出來，強調投資型保單連結標的的投資收益，政策上並沒有納入所得課稅的規劃。

甚至稅捐單位之間，也曾因為見解不同，有的把投資型保單視為「保險保單」，因此不課稅，有的則認為投資型保單既然投資有價證券商品，要求課稅，導致出現執法不一的情形。

投資型保單是否課稅 視連結標的而定

所幸在回歸「現行稅制」的原則下，財政部目前的態度是，視連結標的是否課稅而定。

比如海外基金或國內股票基金的投資所得，因為目前都不課稅，如果投資型保單的連結標的正是海外基金或國內股票基金，相關收益自然也不用課稅。

而配合最低稅負制（基本所得額）上路，只有極少數適用最低稅負制的納稅人，在99年申報98年度所得時，必須將海外所得納入稅基當中，所以會面臨課稅問題。

稅捐單位目前要求壽險業者通報的對象，也僅限於這類保戶。

但這些納稅人的海外所得必須在100萬元以上，才須納入試算出最低稅負應納稅額後，再和一般所得稅的應納稅額做比較，當基本稅額大於一般應納稅額時，納稅人才應按基本稅額繳納所得稅，如果低於一般所得稅，則依一般綜所稅的稅額繳稅即可。

所以對於絕大多數保戶而言，投資型保單投資收益課稅的問題，目前基本上只是虛驚一場！

業者籲儘早規範投資型保單課稅問題

另一方面，儘管投資型保單投資收益課稅的議題，可能在投資型保單死亡給付與保單帳戶價值新制實施後，因為單純投資及避稅的功能大減，不再成為財政當局的「眼中釘」，但在海外所得、證券交易所得，未來都可能要課稅的長期政策趨勢下，投資型保單課稅問題，仍將是市場上眾所矚目的焦點。

至於壽險業者會怎麼看？

包括保誠、富邦、新光等大多數壽險業者，目前大多採取觀望的態度，表示會密切注意政策的最新發展，如果投資型保單未來的投資收益確定要課稅，再儘速擬訂相關的配套作業。

三商美邦人壽則強調，投資型保單本身仍屬於保險，保戶在購買的時候，仍然具有高度的保障功能，因此投資型保單應該依照法令規定，只需在保險金課稅範圍內辦理就可以。

三商美邦人壽指出，雖然投資型保單的帳戶價值具有部份投資的效益，但投資型保單的標的組合，大多是透過長期穩健的方式，來達成退休生活規劃的目標，並非為了短線獲利，加上國內目前有將近7成的退休銀髮族，需要經濟補助，因此主管機關應以鼓勵的角度，維持法令規定的保險金課稅範圍。

但因主管機關對於投資型保單如何適用稅法的相關規定，至今尚未明確說明，三商美邦人壽呼籲，基於守法、合法的出發點，希望主管機關能早日明確規範，讓業者清楚該如何辦理。

多數納稅人 暫不需煩惱

法國巴黎人壽也認為，投資型保單是否課稅，宜從所得稅法、遺贈稅法與保險法的法律層面來討論，應避免針對任一保險險種或形式，做出區隔對待或是特殊處理。而課稅的原理原則，不脫租稅公平與社會財富重分配，因此是否要課稅？如何課稅？配套規定為何？應整體確定後，再進行相關討論與變革。

富邦人壽提醒，投資型保單未來應如何課稅，目前固然尚無定論，但未來純投資避稅的功能勢將大減，投資型保單仍應具有死亡給付的稅賦優惠。

台灣人壽則明確的表示，在實施死亡給付與保單帳戶價值最低比率的前提下，投資型保單的相關給付，應該維持免稅。

新光人壽指出，投資型保單課稅，將不會只影響單一商品，因此在政策上，應該慎重。而業者則必須提供客戶更創新的商品及更優質的服務，讓商品面更加完備，才能因應未來的競爭與挑戰。

不可否認的是，除了少數必須適用最低稅負（基本所得額）制的納稅人，98年度起才會面臨投資型保單海外所得若超過100萬元，必須納入試算最低稅負應納稅額的問題之外，其他相關的保戶及保險業務員，將暫時不必再為投資型保單課稅問題，膽戰心驚了。