為因應經濟自由化、國際化及金融商品多樣化的潮流，租稅革新已成為時代趨勢，其中遺產與贈與稅稅制的改革，便是重點之一。

遺產及贈與稅課徵的目的，在防止社會財富過度集中，具有促進財富公平分配的效果，但因我國遺贈稅率最高達50％，容易產生規避誘因，導致民眾資產未能有效配置，也不利於國內資本累積。因此，政府便提出遺贈稅法部分條文修正案，已在今（98）年1月12日通過立法，並於元月23日正式實施。

遺贈稅修法最引人關注的，是遺贈稅率由最高的50％調降到單一稅率10％，以及免稅額在遺產稅部分由779萬元調升到1,200萬元、贈與稅從111萬元調升到220萬元。以往，高資產所得者大多透過購買躉繳的高額壽險來避稅，如今稅率大幅調降後，高額保單會消失嗎？對壽險業者將產生哪些影響？

高額保單恐式微？ 財富管理取而代之？

會計師傅文芳指出，在遺贈稅法修正之前，民眾購買上千萬元躉繳保費的壽險保單是常有的事。不過，在遺贈稅法修訂後，已有保險業務員指出，高額保單的買氣已出現下滑趨勢。

雖然高額保單的需求式微，但在遺贈稅率大幅降低後，一般預料高資產所得者的海外資金將逐漸回流，而在存款利息所得免稅額1年僅27萬元情況下，回流的海外資金勢必會投向投資市場，而除了股票、債券、基金等投資工具外，保險也將成為這些富人資產配置的工具之一。

傅文芳指出「財富管理未來一定會越來越重要，其中保險也將成為資產規劃的重點」，只是保險規劃一定得搭配其他金融商品，才能讓資產規劃更完善，也才能滿足民眾的需求。

他表示保險主要訴求在於風險保障，它的流動性很低，既不能賣掉，也不適合解約，唯一能提供的金融活動，就是保單借款。不過傅文芳認為，如果保險業務人員能提供專業的保險規劃與理財商品配置，在高額保單銷售力道漸弱情況下，也許能夠從中走出一條新的道路。

大批海外資金回流，除了保險業外，對銀行來說更是發展財富管理業務的好機會，據了解，因應這次的稅法修正，不少銀行內部早已做好相關規劃調整，有的銀行甚至特地成立了一個小組，專門負責回流台灣的海外資金投資管理。

了解客戶需求  就能找到新契機

遺贈稅法修改之後，高額保單式微，看起來，保險業務員似乎快要失去這些保費貢獻度很高的客戶。不過，事情總有一體的兩面，雖然高額保單銷售出路不若以往，但高資產所得族群仍有保險規劃的需要，只要從了解客戶的需求出發，努力耕耘，相信還是可以從中找到商機。